Самолет Blackburn RB.2 Sydney разработан согласно спецификации R.5/27 Министерства авиации на основе RB.1 Iris. Прототип этой летающей лодки - моноплана с тремя моторами Rolls-Royce Falcon X мощностью по 510 л. с. - был заказан в июне 1927 года, но вскоре фирма получила указание заменить эти двигатели на три Rolls-Royce F.XIIA мощностью по 525 л. с. В окончательном варианте установили три мотора F. XIIMS.

RB.2 Sydney - летающая лодка цельнометаллической конструкции, корпус с закрытой кабиной выполнен по двухреданной схеме. Крыло установлено на мощном стальном пилоне с дюралюминиевой обшивкой над корпусом, дополнительную прочность крепления крыла к корпусу обеспечивают четыре подкоса, по два с каждого борта. Хвостовое оперение состоит из стабилизатора, усиленного подкосами, с рулями высоты и трех килей с рулями направления. Мотогондолы с двигателями смонтированы на центроплане крыла. Вооружение лодки состояло из трех 7,7-мм пулеметов Lewis (по одному на турелях в носовой, верхней и хвостовой частях корпуса) и двух 839-кг торпед Mk VIII или Mk X или до 500 кг бомб на внешней подвеске под крылом.

Первый полет Sydney выполнил 18 июля 1930 года.

В ходе испытаний был выявлен ряд проблем, способных осложнить эксплуатацию самолета, преодолеть которые не удалось. Ни Sydney, ни его вариант RB.2A с моторами Kestrel MS в серийное производство не пошел. Единственная построенная летающая лодка в 1934 году потерпела аварию. Летающая лодка C.B.2 Nile осталась незавершенной. Самолет заказала авиакомпания "Cobham-Blackburn Air Lines" для авиалинии Александрия - Кейптаун, но британское правительство приняло решение о передаче всех авиапочтовых маршрутов в ведение авиакомпании "Imperial Airways". В 1935 году корпус летающей лодки Nile подвергли статическим испытаниям на прочность до полного разрушения. План постройки варианта CB.2F для "Canadian Airways" реализован не был.

Модификация	Sydney
Размах крыла, м	30.48
Длина самолета,м	19.99
Высота самолета,м	6.20
Площадь крыла,м2	139.35
Масса, кг
пустого самолета	7740
максимальная взлетная	10600
Тип двигателя	3 ПД Rolls-Royce F. XIIMS
Мощность, л.с.	3 х 525
Максимальная скорость, км/ч	198
Крейсерская скорость, км/ч	161
Продолжительность полета, ч.мин	7.30
Практический потолок, м	5030
Экипаж, чел	5
Вооружение:	по одному 7,7-мм пулемету Lewis на турелях в носовой, верхней и хвостовой частях корпуса; две 839-кг торпеды Mk VIII или Mk X или до 500 кг бомб на внешней подвеске под крылом